Иранские риски и российский рынок: стабильность приходит после скачка цен
В начале лета 2024 года мировые рынки метанола столкнулись со значительным ростом цен. Причиной послужила нестабильная ситуация на Ближнем Востоке, в первую очередь связанные с перебоями поставок из Ирана, одного из важнейших мировых производителей. В России данный всплеск отразился на внутренних котировках: после снижения в июне цены выросли на 8%, составив 21,45 тысячи рублей за тонну с НДС. Аналитики Центра ценовых индексов (ЦЦИ) отмечают, что российский рынок оперативно реагирует на любые мировые тренды, следуя за общим направлением изменения ценовой конъюнктуры.
В их обзоре подчеркивается, что цепочка взаимосвязанных событий — от остановки добычи и переработки природного газа в Иране до сокращения производства метанола — быстро сказывается и на российской действительности. В результате котировки на FOB Роттердам выросли за месяц на 13%, по CFR Китай — на 7%, достигнув $277 за тонну. Это, по оценкам ЦЦИ, повысило привлекательность экспорта для крупнейших отечественных игроков отрасли.
Щекиноазот и Газпром метанол: новые экспортные горизонты
Возросшая экспортная маржа подталкивает российских производителей наращивать отгрузки. Яркий тому пример — планы компании «Щекиноазот» по отправке рекордных объемов метанола в Китай: совокупные поставки за июль превысят 100 тысяч тонн. Не отстает и «Газпром метанол», ориентируясь в июле на отгрузку около 66 тысяч тонн, из которых две трети — на зарубежные рынки. Комментируя ситуацию, участники отрасли подчеркивают, что логистика метанола остаётся гибкой: оформлять отгрузки и перевозки по железной дороге можно без задержек как внутри страны, так и на экспорт.
Несмотря на рост доходности по китайскому направлению — за месяц на 12%, до 10,5 тысячи рублей за тонну без НДС (по данным ЦЦИ) — высокое значение рубля пока сдерживает маржинальность экспортных операций. Однако российские производители демонстрируют устойчивость и стремление использовать благоприятные конъюнктурные моменты, укрепляя свои позиции на международном рынке.
Азиатские тренды: как Китай и Индия реагируют на колебания иранских поставок
В Китае, по информации Zhengzhou Commodity Exchange, в июне фьючерсы по основным контрактам на метанол выросли на 6% по отношению к маю, достигнув $330,87 за тонну на 21 июля. При этом загрузка производственных мощностей по стране увеличилась с 83% до 88%. Запасы метанола в китайских портах стабильно растут: к концу июня их объем составил 530 тысяч тонн против 390 тысяч на конец мая. Хотя пик конфликта снижается, эксперты ЦЦИ предупреждают: устойчивые перебои иранского экспорта могут вызвать локальный дефицит и дополнительную ценовую поддержку на стратегических рынках Азии.
Сходные тенденции демонстрирует и индийский рынок. Индия традиционно обеспечивает около 65% своих потребностей в метаноле за счёт импорта из Ирана. В июне на волне глобальной нестабильности цены в индийских портах подскочили более чем на 20% — до $306 за тонну. Однако уже к концу месяца котировки вернулись на уровни начала июня, стабилизировавшись на $264 за тонну. Такие колебания наглядно иллюстрируют гибкость азиатских покупателей и быстроту реагирования на мировой новостной фон.
Развитие Ирана: гигантские планы и влияние на мировую расстановку
Комментируя стратегическую роль Ирана, Нина Адамова, аналитик Центра экономических прогнозов Газпромбанка, отмечает: за 20 лет экспорт из страны увеличился с 300 тысяч до 9 миллионов тонн. Иран нацеливается существенно укрепить позиции, реализуя 13 масштабных проектов, суммарно добавляющих около 19,62 миллионов тонн в год производственных мощностей. Уже сегодня мощность иранских заводов достигает 22 миллионов тонн ежегодно — это более 10% всего мирового производства метанола, по данным SARV. В 2025 году заработают новые заводы на 8 миллионов тонн,а в горизонте пяти лет производство страны практически удвоится.
Этот масштабный рост поставит Иран в еще более выигрышное положение на мировом рынке, подчеркивают специалисты. Тем не менее активность конкурентов и запуск новых производств, в частности в Китае и других регионах, позволяет рассчитывать на поддержание баланса между спросом и предложением.
Мнение экспертов: рынок ждет поступательного роста без перегрева
Руководитель проектов «Имплемента» Иван Тимонин отмечает: скачок цен на метанол в июле выглядел внушительно, но служил скорее временным отражением политических и логистических осложнений. Благодаря быстрой реакции китайской промышленности и росту внутренних запасов влияние сокращения иранского экспорта быстро нивелировалось.
Эксперты ЦЦИ подтверждают эту оценку: восстановление производственных ритмов, ослабление ажиотажа и накопление запасов в основных азиатских портах стабилизировали ситуацию, открывая возможности для формирования долгосрочных контрактов и рационального ценообразования. Главный вывод: фундаментальных факторов для продолжительного резкого роста пока не просматривается — ожидания рынка сохраняются позитивными.
Будущее отрасли: запуск новых производств укрепит стабильность рынка
По оценке Ивана Тимонина, ближайшие годы станут периодом активного расширения мировой индустрии метанола. К 2027 году планируется ввод порядка 19 миллионов тонн новых мощностей, а к 2030-му производственный потенциал отрасли вырастет ещё на 6 миллионов тонн, приблизившись к 210 миллионам тонн в год по всему миру. Это скажется в пользу устойчивых цен и росту конкурентоспособности. Даже при отсутствии форс-мажорных внешних событий или небывалого роста спроса отрасль сможет обеспечить баланс между производством и потреблением.
Развитие сотрудничества между такими компаниями, как «ЛУКОЙЛ», «Газпром метанол», «Щекиноазот», а также расширение проектов с участием SARV и активное взаимодействие с ведущими финансовыми институтами (включая Газпромбанк), укрепляют интеграционные процессы на рынке и закладывают фундамент для конкурентоспособности российской продукции.
Оптимизм в отрасли поддерживается не только успешным расширением производства, но и гибкой логистикой, расширением экспортных направлений и значительной ролью российских предприятий на мировых рынках. Российские и зарубежные аналитики, в том числе Центр ценовых индексов, видят в этом прочную основу для дальнейшего поступательного развития сегмента метанола, сохранения привлекательности для инвесторов и обеспечения долгосрочной стабильности цен.
Источник: www.kommersant.ru
